Обзор суда над CZ: как всё происходило

Changpeng “CZ” Zhao, основатель Binance, является примером тонкой и многогранной природы индустрии криптовалют. Когда-то его считали визионером, а теперь CZ сталкивается с юридическими проблемами, которые поставили под сомнение его репутацию. Столкнувшись с обвинениями в нарушении регуляторных требований и финансовых злоупотреблениях, CZ оказался в центре правовых трудностей, которые подчёркивают ключевые вопросы управления, этики и соблюдения правил, лежащие в основе криптовалютного сектора.

Обзор событий, приведших к суду над CZ, и выдвинутых обвинений

В 2023 году U.S. обвинили Binance, CZ и других руководителей в том, что они сознательно работали как нелицензированный бизнес по предоставлению денежных услуг (MSB) с августа 2017 года по октябрь 2022 года. По утверждению стороны обвинения, Binance не зарегистрировалась в сети по борьбе с финансовыми преступлениями Минфина США (FinCEN), чтобы избежать внимания регуляторов и привлечь больше пользователей.

По версии U.S., Binance обеспечивала проведение криптотранзакций на миллиарды долларов без надлежащих проверок по принципу "знай своего клиента" (KYC). Через платформу проходили операции, связанные с незаконной деятельностью, включая сделки с санкционными странами и террористическими организациями. Биржа не сообщала о подозрительных транзакциях, связанных с такими террористическими группировками, как Hamas, ISIS и al-Qaeda.

После признания вины в ноябре 2023 года, согласно судебным документам, Changpeng Zhao (CZ) добился освобождения, внесши $15 миллионов, хранившихся на трастовом счёте у Davis Wright Tremaine, и предоставив двух поручителей, которые обязались внести $250 000 и $100 000 соответственно. Заседание по вынесению приговора было назначено на 23 февраля 2024 года на 9:00 по тихоокеанскому времени. Условия освобождения CZ запрещают ему нарушать закон, воздействовать на свидетелей или жертв, а также употреблять не назначенные врачом контролируемые вещества.

Ключевые моменты и споры

Ожидая окончательного решения суда, господин Zhao переключил внимание на будущие проекты после объявления обвинений против него. Во время слушания по признанию вины в ноябре, проходившего в федеральном суде Сиэтла, он выразил интерес к инвестированию в такие области, как криптовалюта, биотехнологии и AI. Кроме того, он намекнул на возможное наставничество для начинающих предпринимателей.

Прокуроры сообщили, что господин Zhao много ездил по США, посещая такие города, как New York, Los Angeles, Telluride и Moab. Несмотря на юридические проблемы, господин Zhao находил время для отдыха, например для катания на лыжах и сноуборде, особенно в таких местах, как Telluride и Moab.

Во время слушаний по вынесению приговора судья Richard Jones раскритиковал господина Zhao за то, что он ставил рост и прибыль Binance выше соблюдения законов и нормативных требований U.S. Прокуроры добивались трёхлетнего тюремного срока, что вдвое превышало ориентир в 18 месяцев, ссылаясь на масштаб и последствия нарушений со стороны господина Zhao. Они подчеркнули, что Binance способствовала нарушению санкций и не соблюдала законы U.S., в результате чего миллиарды долларов были направлены в даркнет.

В меморандуме отмечалось, что при руководстве Zhao Binance придерживалась подхода "Дикого Запада", характеризующегося недостаточными внутренними контролями. Компания не сообщила о более чем 100 000 подозрительных транзакций, включая сделки с обозначенными террористическими группировками, такими как Hamas, al-Qaida и ISIS.

Судья Jones в ходе процесса высказывался о господине Zhao как в положительном, так и в отрицательном ключе, признавая его обязанность соблюдать нормы U.S. и одновременно подчёркивая, что он этого не сделал. Господин Zhao кивал в знак признания сказанного судьёй, а в зале суда присутствовали члены семьи, включая его мать и сестру.

Вердикт и последствия

Changpeng “CZ” Zhao был приговорён к четырём месяцам в федеральной тюрьме после его участия в незаконной деятельности, связанной с биржей. Окружной судья U.S. Richard Jones в Seattle отметил благотворительные пожертвования CZ и его признание ответственности, указав на ограниченную роль в противоправных действиях на Binance. В ноябре CZ заключил соглашение с правительством U.S. для урегулирования многолетнего расследования в отношении Binance и в рамках сделки покинул пост CEO. Несмотря на отказ от руководящей роли, CZ сохраняет значительную долю в компании.

Федеральные власти утверждали, что CZ поручил Binance разрешить клиентам из U.S. пользоваться платформой без надлежащих проверок KYC или AML. Назначенное CZ наказание превзошло ожидания его юридической команды, которая в ходе переговоров добивалась максимум домашнего ареста. Однако оно оказалось ниже как официальных рекомендаций по приговору, предусматривавших около года, так и просьбы обвинения о 36 месяцах.

Точное обоснование приговора CZ остаётся нераскрытым. Тем не менее примечательно, что вместо оспаривания экстрадиции CZ добровольно отправился в U.S., чтобы предстать перед судом. Этот исход подчёркивает распространённую тенденцию: сотрудничество с властями при обвинениях в правонарушениях. Это очередное свидетельство того, что сотрудничество может существенно повлиять на судебный процесс, когда человека связывают с уголовной деятельностью.

В ответ на обвинения Binance провела масштабные улучшения в области комплаенса, включая усиление мер AML и найм ключевых специалистов по соблюдению требований. 

Zhao согласился уйти с поста CEO Binance после признания нарушения Bank Secrecy Act, причём и он, и компания признали это нарушение. Ему также запрещено участвовать в управлении компанией в течение трёх лет. В рамках урегулирования Binance согласилась на крупный финансовый штраф в размере $4,3 миллиарда (£3,4 миллиарда), а самого Zhao оштрафовали на $50 миллионов. 

По данным The Block, известной криптомедийной и аналитической компании, Binance, оставаясь мировым лидером рынка, всё же столкнулась со снижением доли рынка. На спотовом рынке, где происходит обмен криптовалют, её доля снизилась с 56,5% в марте 2023 года до 45,4% по состоянию на прошлый месяц. Аналогично, её доля на рынке фьючерсов на bitcoin, где инвесторы спекулируют на движении цен, сократилась до 40% с более чем 50% год назад.

Carol Alexander, профессор финансов в University of Sussex Business School, отметила, что юридические проблемы Binance, включая продолжающийся иск от U.S. Securities and Exchange Commission (SEC), подорвали доверие некоторых инвесторов, которые больше не считают Binance надёжной платформой для хранения своих активов.

Несмотря на эти трудности, Binance отмечает значительный приток средств на биржу, превышающий $11 миллиардов в этом году. Этот рост совпадает с восстановлением цены Bitcoin, которая с января выросла более чем на 40%. Представитель Binance подчеркнул приверженность компании развитию бизнеса beyond прошлых проблем с комплаенсом и дальнейшему обслуживанию своей глобальной пользовательской базы.

Однако, несмотря на тяжесть обвинений и признание Binance своей вины, платформа остаётся сильной, сохраняя позицию одного из ключевых игроков в индустрии криптобирж. Binance, известная своей моделью доходов на основе комиссий, особенно выгодна в периоды криптоподъёмов, подобных нынешнему, чему способствуют недавние исторические максимумы Bitcoin и рост интереса инвесторов, вызванный появлением в U.S. биржевых фондов (ETFs) на Bitcoin.

Хотя доминирование немного снизилось, Binance сохраняет лидерство на совокупных спотовых и деривативных крипторынках. Компания сообщает о значительном росте: в 2023 году было добавлено более 40 миллионов новых пользователей, что на 30% больше, чем годом ранее. Объём активов клиентов на бирже превысил отметку в $100 миллиардов. По оценкам Bloomberg, за 12 месяцев до марта Binance могла получить примерно $9,8 миллиарда годовой выручки.

Сравнение с похожими процессами в мире криптовалют 

Мягкий приговор Zhao резко контрастирует с приговором его бывшего конкурента в криптоиндустрии, Sam Bankman-Fried, основателя и бывшего CEO FTX.

Bankman-Fried получил более суровое наказание — 25 лет тюрьмы за преступления, связанные с работой его криптобиржи. В отличие от Zhao и обвинений, выдвинутых против Binance, уже несуществующая биржа Bankman-Fried столкнулась с обвинениями в мошенничестве и присвоении средств клиентов.

Braden Perry, бывший старший судебный юрист CFTC, указал, что действия Bankman-Fried обычно воспринимаются как более обманные и наносящие больший финансовый ущерб более широкому кругу людей по сравнению с нарушениями комплаенса.

"Если дело CZ касается регуляторных и комплаенс-недочётов, то дело SBF сосредоточено на прямых финансовых злоупотреблениях и обмане," — пояснил Perry. "Нарушения комплаенса, хотя и серьёзны, могут восприниматься как недосмотр, а не как умышленное правонарушение."

Много лет Changpeng Zhao из Binance и Sam Bankman-Fried из FTX продвигали потенциал децентрализованных цифровых валют, представляя будущее, в котором не знающие границ виртуальные монеты заменят традиционные финансовые системы и дадут людям по всему миру больше возможностей. Будучи миллиардерами в мире bitcoin, они возглавляли глобальные криптобиржи, продвигая технологически ориентированный мировой порядок, в котором роль посредников, таких как банки, и государственного надзора была бы сведена к минимуму.

Однако их высокие амбиции встретили скепсис, поскольку криптоиндустрия оказалась под пристальным вниманием как критиков, так и регуляторов. Несмотря на их усилия по продвижению инноваций, и Zhao, и Bankman-Fried невольно дали аргументы тем, кто ставит под сомнение легитимность отрасли, доказав, что мошенники используют новые технологии для старых, хорошо известных преступлений.

Заключение

Путь Zhao — от основания Binance до столкновения с юридическими проблемами — служит напоминанием о важности верности принципам даже перед лицом огромного успеха. Представление о среде "Дикого Запада" на Binance напоминает нам о рисках, связанных с бесконтрольным ростом, и о необходимости ответственного лидерства в криптопространстве.

Хотя готовность Zhao к сотрудничеству, возможно, смягчила его приговор, дело поднимает более широкие вопросы регулирования и подотчётности в криптомире. Это напоминание о том, что инновации всегда должны сочетаться с приверженностью этике и соблюдению норм.