डिजिटल यूरो: अवलोकन, इतिहास, और योजनाएँ

यूरोपीय सेंट्रल बैंक (ECB) 2023 में डिजिटल यूरो को विकसित और परीक्षण करना शुरू कर सकता है, ECB कार्यकारी बोर्ड के सदस्य Fabio Panetta ने National College of Ireland में बोलते हुए कहा। उन्होंने यह भी कहा कि इसमें तीन साल तक लग सकते हैं।

Panetta ने नोट किया कि डिजिटल यूरो की शुरुआत का उद्देश्य यूरोपीय संघ की मौद्रिक संप्रभुता को मजबूत करना और सार्वभौमिक डिजिटलीकरण के युग में नई भुगतान और वित्तीय सेवाओं के निर्माण के लिए एक विश्वसनीय और स्थिर मौद्रिक आधार सुनिश्चित करना है।

क्रिप्टोकरेंसी हमारे जीवन में आत्मविश्वास के साथ प्रवेश कर रही हैं। Bitcoin, Ethereum, Tether, और "crypto exchanges" जैसे शब्द अब चुनिंदा लोगों के लिए किसी गुप्त ज्ञान जैसी चीज़ नहीं रह गए हैं, बल्कि उन लोगों के लिए सामान्य बात बनते जा रहे हैं जो अपने वित्त को समझदारी से प्रबंधित करना सीखना चाहते हैं।

क्रिप्टो के आगमन के बाद से बहुत समय नहीं बीता है — और विभिन्न देशों के केंद्रीय बैंकों ने अपनी डिजिटल मुद्राएँ बनाने की इच्छा जतानी शुरू कर दी है। डिजिटल युआन पहले से मौजूद है, डॉलर के कई विकल्प एक साथ हैं, उदाहरण के लिए, Tether — एक स्थिरकॉइन जो डॉलर एक्सचेंज दर से जुड़ा है, और डिजिटल यूरो पर काम जारी है, जो जल्द ही फल दे सकता है। तो फिर, इस यूरो का क्या होगा?

डिजिटल दुनिया का जवाब

लोग अब नकद के बजाय डिजिटल रूप में अधिक भुगतान कर रहे हैं। ई-कॉमर्स में नकद का उपयोग नहीं किया जा सकता, और कई भौतिक स्टोर भी नकद रहित भुगतान को प्राथमिकता देते हैं।

नागरिकों और कंपनियों की डिजिटल भुगतानों के प्रति बढ़ती प्राथमिकता का जवाब डिजिटल यूरो ही हो सकता है।

• यूरोपीय सेंट्रल बैंक (ECB) में, डिजिटल यूरो कार्यक्रम की प्रमुख Evelyn Witlox के अनुसार, डेवलपर्स एकल डिजिटल यूरोपीय मुद्रा के उपयोग के लिए तीन मुख्य विकल्प देखते हैं:
• पीयर-टू-पीयर भुगतान लोगों को एक-दूसरे को व्यक्तिगत ट्रांसफर करने में सक्षम बनाते हैं।
• वास्तविक और वर्चुअल स्टोर्स में खरीदार और विक्रेता के बीच भुगतान।
• राज्य के हित में या सरकारी संगठनों के बीच भुगतान।

सरल शब्दों में, डिजिटल पैसा अपने "पूर्वजों" का एक रूपांतरण हो सकता है।

यह न भूलें कि यूरो भी शुरुआत में थोड़ा "वर्चुअल" था, क्योंकि इसे 1 जनवरी 1999 को पेश किया गया था और इसका उपयोग कैशलेस निपटानों के लिए किया जाता था। यूरो के बैंकनोट और सिक्के केवल जनवरी 2002 में प्रस्तुत किए गए थे, यानी 20 वर्ष से भी अधिक पहले।

हालांकि, EU ब्लॉकचेन को लेकर काफी संदेहपूर्ण है और यह नहीं समझता कि इस तकनीक का राज्य स्तर पर कैसे उपयोग किया जा सकता है। लेकिन डिजिटल संपत्तियों के इर्द-गिर्द वैश्विक रुझान यूरोपीय सेंट्रल बैंक को तेज़ी से हो रहे डिजिटलीकरण की गति के साथ चलने के लिए मजबूर कर रहा है।

हालांकि, डिजिटल यूरो को जनता तक लॉन्च करने का अंतिम निर्णय अभी तक नहीं लिया गया है। परीक्षण चल रहे हैं, जिनके परिणाम यूरोपीय क्रिप्टोकरेंसी के भविष्य का निर्धारण करेंगे।

Amazon और डिजिटल यूरो

यूरोपीय सेंट्रल बैंक का इरादा यूरोपीय संघ के भीतर एकल डिजिटल मुद्रा (CBT) का परीक्षण करने के लिए पाँच कॉर्पोरेशनों के साथ सहयोग करने का है।

टेक दिग्गज Amazon ई-कॉमर्स के लिए डिजिटल यूरो भुगतान प्रणाली पर काम करेगा।

CaixaBank और Worldline P2P भुगतानों (यानी, एक-दूसरे को व्यक्तिगत ट्रांसफर) के प्रोटोटाइप पर काम करेंगे, और EPI तथा Nexi सामान और सेवाओं की बिक्री के बिंदुओं पर रिटेल भुगतानों पर काम करेंगे।

इन कंपनियों ने सूची से 54 आवेदकों का चयन किया, जिनकी भी डिजिटल यूरो विकसित करने में रुचि थी।

अब किए जा रहे परीक्षणों के परिणाम 2023 में प्रकाशित किए जाएंगे।

लेकिन यूरोपीय आयोग का मानना है कि उनकी डिजिटल मुद्रा पूरी तरह से 2026 से पहले काम नहीं करेगी। और वह भी तभी, यदि परीक्षण साबित करें कि ब्लॉकचेन सुरक्षित है और उसमें पर्याप्त थ्रूपुट है।

MiCA क्या है और इस कहानी में इसकी क्या भूमिका है?

Markets in Crypto-Assets या संक्षेप में MiCA एक यूरोपीय विधेयक है जिसे क्रिप्टो उद्योग को विनियमित करना चाहिए। यह 2020 में सामने आया था। इसे अंतिम रूप देने में दो साल लगे।

MiCA उपभोक्ताओं को crypto assets में निवेश से जुड़े कुछ जोखिमों से बचाएगा और उन्हें धोखाधड़ी वाली योजनाओं से बचने में मदद करेगा।

उदाहरण के लिए, stablecoin UST के हालिया अवमूल्यन ने विनियमन की कमी के कारण stablecoin धारकों पर पड़ने वाले जोखिमों को दिखाया।

यह यूरोपीय संघ के लिए अधिक स्पष्टता लाएगा, क्योंकि कुछ सदस्य देशों में पहले से ही crypto assets पर राष्ट्रीय कानून है, लेकिन अब तक EU स्तर पर कोई विशिष्ट नियामक ढांचा नहीं था।

बहुत अधिक विस्तार में जाए बिना, इस दस्तावेज़ का उद्देश्य cryptocurrencies के मुख्य आधिकारिक उपयोग के रूप में बनना है।

नकारात्मक पक्ष यह है कि MiCA की मदद से EU अधिकारी सभी crypto exchanges को व्यक्तिगत ग्राहक डेटा, जिसमें लेनदेन की जानकारी भी शामिल है, प्रदान करने के लिए बाध्य करना चाहते हैं, जो मूल रूप से crypto बनाने के मूल अर्थ — गुमनामी और deregulation — को खत्म कर देता है।

पहले ही 1 सितंबर को, German Blockchain Association के सदस्यों ने cryptocurrency markets (MiCA) पर नियमों की शुरुआत पर चर्चा की — विनियमों का अंतिम पाठ अक्टूबर 2023 में प्रकाशित किया गया।

EU के विधायकों ने दस्तावेज़ के सभी प्रावधानों से सहमति जताई है। यह समझौता पिछले वर्ष जून में हुआ था। वैसे, MiCA यूरोप को दुनिया का पहला ऐसा क्षेत्र बनने की अनुमति देगा जहाँ digital assets के संबंध में स्पष्ट नियम स्थापित किए जाएंगे।

cryptocurrency exchange Binance के प्रमुख Changpeng Zhao का सुझाव है कि MiCA को दुनिया भर में cryptocurrencies के संबंध में विनियामक नीति के मानक के रूप में अपनाया जाएगा। हालांकि, Zhao के अनुसार ऐसा विकास EU में stablecoins पर प्रतिबंध तक ले जा सकता है।

डिजिटल यूरो का विनियमन और निर्गम

औसत निवासी को कोई अंतर महसूस नहीं होगा, क्योंकि उसके लिए यह सिर्फ़ कार्ड पर या एक इलेक्ट्रॉनिक वॉलेट में संख्याएँ ही होंगी। योजना के अनुसार, डिजिटल यूरो को 1:1 की दर पर नकद या गैर-नकद यूरो में बदला जा सकता है।

लेकिन बैंकों को यूरोपीय सेंट्रल बैंक की प्रणाली से जुड़ना होगा, जो (संभावना है कि) डिजिटल मुद्रा जारी करना शुरू करेगा। धन आपूर्ति को नियंत्रित करना आसान हो जाएगा, क्योंकि आप डिजिटल यूरो को गद्दे के नीचे छिपा नहीं पाएँगे, और अन्य डिजिटल संपत्तियों या fiat मुद्राओं में संक्रमण को आसानी से सीमित या प्रतिबंधित किया जा सकेगा।

इसके अलावा, यदि काल्पनिक Bitcoin को mine किया जा सकता है, तो ECB इस संबंध में एकाधिकार रखेगा।

यदि डिजिटल यूरो लॉन्च किया जाता है, तो इसका निर्गम €1.5 ट्रिलियन तक सीमित होगा। यह बात यूरोपीय सेंट्रल बैंक (ECB) के बोर्ड सदस्य Fabio Panetta ने कही।

उनके अनुसार, EU अधिकारी इस बात से डरते हैं कि उपभोक्ता अपना सारा पैसा डिजिटल रूप में स्थानांतरित कर सकते हैं, जिससे वे वास्तव में Central Bank में जा पहुँचेंगे। इससे वाणिज्यिक बैंकों को व्यक्तियों और उद्यमों को ऋण देने के लिए आवश्यक धन से वंचित होना पड़ेगा।

डिजिटल यूरो का सीमित निर्गम EU की वित्तीय प्रणाली और मौद्रिक नीति पर नकारात्मक प्रभावों से बचने में मदद करेगा।

डिजिटल यूरो प्रणाली निजी बैंकिंग प्रणाली के साथ इंटरैक्ट करेगी, जिसका अर्थ है कि लोग अपने वाणिज्यिक बैंकों के खातों से अपने डिजिटल यूरो खातों में और वापस अपना पैसा ट्रांसफर कर सकेंगे।

साथ ही, "डिजिटल मनी" प्रणाली सरकार को बैंकों को दिवालियापन से बचाने की आवश्यकता से मुक्त कर देगी, क्योंकि Central Bank में रखा गया पैसा जोखिम-मुक्त होगा।

अब तक, EU का कहना है कि उनकी डिजिटल संपत्ति भौतिक मुद्रा का विकल्प नहीं, बल्कि एक पूरक होनी चाहिए, लेकिन सब कुछ बदल सकता है। इसलिए, मुख्य प्रेरणा नियंत्रण है। और सिर्फ़ नियंत्रण नहीं, बल्कि नागरिकों की आय और व्यय पर पूर्ण नियंत्रण।

डिजिटल यूरो के साथ, money laundering बस असंभव हो जाएगा, क्योंकि सभी लेनदेन दर्ज किए जाते हैं, किसी विशिष्ट व्यक्ति से जुड़े होते हैं, और सार्वजनिक रूप से उपलब्ध होते हैं।

लेकिन डिजिटल मुद्रा का निर्गम यूरो की लागत को प्रभावित करेगा। ECB अपने बैंकनोटों की लागत के बारे में जानकारी प्रकाशित नहीं करता, लेकिन 2015 के लिए regulator की प्रेस सेवा के अनुसार, यूरो नोट्स जारी करने की लागत 6 से 10 यूरो सेंट के बीच है।