2023 dans la crypto : retour sur les moments forts

L’année 2023 a été très différente de l’année de crise 2022. Bitcoin et plusieurs altcoins ont nettement augmenté leur capitalisation boursière. Qu’est-ce qui a provoqué ce retournement et rétabli l’optimisme parmi les investisseurs ? Dans cet article, nous résumons les résultats de l’année écoulée.

L’hiver crypto est terminé

La principale nouvelle est la confirmation de la fin de « l’hiver crypto ». Bitcoin, une cryptomonnaie qui donne le ton, a connu une croissance régulière au cours des 12 derniers mois, avec une hausse de prix de plus de 170 % sur l’année écoulée. De plus, Bitcoin est désormais plus proche de son plus haut historique de novembre 2022 que de son plus bas local de l’année dernière.

Après l’effondrement de la bourse crypto FTX, la plupart des experts ont commencé à considérer les scénarios négatifs comme l’issue la plus probable. En particulier, il était prévu que Bitcoin et les altcoins continueraient de baisser et atteindraient de nouveaux plus bas. Le rebond des cryptomonnaies, après une tendance baissière prolongée qui a duré la majeure partie de 2022, a suscité la spéculation d’un nouveau rallye de Bitcoin et attire de nouveau l’attention des investisseurs.

Réglementation

Contrairement aux attentes positives de croissance des cotations, toute l’année précédente a été marquée par des scandales et des enquêtes menées par diverses autorités visant des représentants de l’industrie des cryptomonnaies. Presque toutes les principales plateformes d’échange de cryptomonnaies ont fait face à des poursuites et à des amendes de la part des régulateurs américains.

Bien que cela ait commencé il y a longtemps, ce n’est qu’en 2023 que les régulateurs ont commencé à durcir leurs exigences à l’égard de l’industrie des cryptomonnaies.

Par exemple, en février, le New York Department of Financial Services a ordonné à la stablecoin de Binance (BUSD) de cesser son émission. À la fin de l’année, la plateforme a été contrainte d’arrêter de prendre en charge sa propre stablecoin. Plusieurs autres poursuites ont été engagées contre la plateforme, notamment une plainte de la US Commodity Futures Trading Commission en mars. À l’automne, des journalistes du Wall Street Journal ont été alertés par des soupçons selon lesquels Binance aidait à contourner les sanctions américaines et de l’UE.

Tous ces événements ont conduit à une amende record de 4,3 milliards de dollars pour l’industrie des cryptomonnaies et au départ du fondateur de la plateforme, Changpeng Zhao, de son poste de CEO.

Coinbase, la deuxième plus grande plateforme d’échange de cryptomonnaies, fait également l’objet d’une enquête, et les régulateurs ont porté plusieurs accusations contre elle.

Par ailleurs, XRP Ripple, un opposant de longue date à la SEC, a remporté son procès et est actuellement à l’abri de la pression réglementaire, du moins pour le moment.

La nouvelle vie des NFT

L’un des événements les plus marquants de l’année pour l’industrie crypto a sans doute été le lancement du projet Ordinals en janvier. Même si tous les utilisateurs ne sont pas enthousiastes à propos des enregistrements ordinales (NFT sur la blockchain Bitcoin), il est impossible de ne pas reconnaître le succès considérable du nouveau projet. En attribuant des numéros à des satoshis individuels, des informations supplémentaires sous forme de fichiers texte, audio ou vidéo peuvent être inscrites directement dans la blockchain. Cette approche ne nécessite pas de smart contracts ni de sidechains.

En conséquence, la demande d’espace sur la blockchain Bitcoin a fortement augmenté, entraînant une hausse des frais de transfert. Dans le même temps, les revenus des mineurs ont augmenté, et les protocoles de couche 2 (tels que Lightning Network et Liquid) sont toujours disponibles pour les microtransactions. De plus, la tendance globalement positive du nombre d’ordinals confirme qu’ils ont trouvé une niche sur le marché.

Les NFT sur la blockchain Bitcoin semblent plus canoniques. Toutes les informations, y compris les fichiers média, sont stockées directement dans la blockchain sous une forme inchangée, plutôt que de simples informations de base avec des liens vers un stockage tiers, comme c’est le cas dans d’autres écosystèmes. La popularisation des NFT auprès d’un public de plusieurs millions de personnes contribuera au développement du secteur.

Développement des projets crypto sur Telegram

Au début de l’année, l’équipe TON a intégré la prise en charge de la stablecoin USDT dans son portefeuille crypto intégré, ce qui lui a permis d’élargir la gamme de ses services. À la fin de l’année, elle avait annoncé des plans visant à créer un outil de paiement complet pour les cryptomonnaies.

En raison des problèmes rencontrés par Binance, certains utilisateurs ont commencé à migrer vers le service p2p proposé par le portefeuille crypto de Telegram, renforçant ainsi l’attrait de la plateforme au sein de la communauté crypto.

Cela a également un impact positif sur les perspectives à long terme du marché, car le public potentiel d’utilisateurs de cryptomonnaies dans le monde entier augmente considérablement.

Les cryptomonnaies ne sont pas des valeurs mobilières

Malgré le durcissement de la rhétorique des régulateurs américains, les victoires des sociétés crypto devant les tribunaux ont également eu lieu en 2023. Bien qu’il soit difficile de qualifier la victoire de Ripple de totale, elle devra payer des amendes sur la plupart des chefs d’accusation. Cependant, de la conclusion préliminaire du juge, il ressort que la cryptomonnaie n’est pas une valeur mobilière par défaut, mais ne peut être reconnue comme telle que dans un certain contexte.

Même si l’on peut s’attendre à certains problèmes à l’avenir pour les projets crypto utilisant le mécanisme Proof-of-Stake et pour les plateformes d’échange qui prendront en charge le trading de ces tokens. La décision constitue un précédent majeur selon lequel un token n’est pas reconnu comme une valeur mobilière en dehors d’un certain contexte, ce qui pourrait même protéger une grande partie du marché contre de futures procédures.

Blockchains de couche 1

Bien qu’Ethereum reste le réseau de couche 1 dominant selon la plupart des indicateurs, d’autres solutions rattrapent également leur retard. Nous devons observer les tendances en 2024 pour voir si Ethereum conservera sa position de leader, et l’acteur de marché le plus notable dans ce segment en 2023 est Solana en raison de la croissance de la capitalisation boursière du token SOL.

SocialFi

Le potentiel social des applications blockchain suscite depuis longtemps l’intérêt de la communauté crypto, ce qui a conduit à l’émergence de SocialFi, un mélange de DeFi et de l’univers des réseaux sociaux. En 2023, le secteur a connu un essor grâce à de nouveaux produits, notamment le projet friend.tech. Fin novembre, il avait généré plus de 25 millions de dollars de commissions. Après une croissance rapide, l’activité quotidienne a ralenti. 

Actuellement, le projet est en phase de test bêta, avec un lancement complet attendu.

friend.tech a attiré l’attention, notamment parmi les influenceurs en dehors de l’univers crypto, et témoigne du bon potentiel des applications sociales Web3. Parmi les autres projets notables figurent Farcaster, le Lens Protocol et Binance Square. Les activités dans ce domaine en 2024 détermineront probablement la forme des interactions sociales Web3 pour les années à venir.

En résumé

Les attentes des investisseurs concernant l’approbation des ETF spot sur les cryptomonnaies sur le marché américain, ainsi que les futures pénuries dues au halving de Bitcoin, sont encourageantes. Parallèlement, les indicateurs économiques mondiaux commencent à se normaliser, ce qui influencera également à l’avenir l’équilibre entre l’offre et la demande, apportant de nouveaux capitaux sur le marché.

Dans un contexte d’intérêt croissant, d’arrivée de nouveaux acteurs sur le marché et d’évolution des infodumps, il est important de suivre les indicateurs clés du secteur afin de comprendre les tendances et de prévoir les événements importants.