Des temps intéressants : la politique américaine et son influence sur le marché des cryptomonnaies

Au début de juin, les analystes de Standard Chartered ont prédit que le Bitcoin (BTC) atteindrait 100 000 $ d’ici novembre, porté par l’élection présidentielle américaine, qui est devenue le principal moteur de la récente croissance de la cryptomonnaie. De plus, la banque prévoit que le Bitcoin s’envolera à 150 000 $ si Donald Trump remporte l’élection.  

De nombreux membres de la communauté crypto estiment également que la victoire de Donald Trump entraînera un assouplissement de la réglementation et une hausse de la capitalisation des cryptomonnaies. Dans cet article, nous analyserons comment la situation actuelle de la politique américaine pourrait affecter la valeur du Bitcoin et l’ensemble du marché des cryptomonnaies.

Contexte

Les prix des cryptomonnaies ont chuté malgré les commentaires positifs de Trump, et il y a plusieurs raisons à cela :

1. 1. La Réserve fédérale des États-Unis a maintenu les taux d’intérêt à 5,5 % mais a déclaré qu’ils pourraient baisser en septembre si l’inflation recule.
2. 2. Mt. Gox et Genesis Trading ont transféré de grandes quantités de Bitcoin et d’Ether dans le cadre de procédures de faillite, ce qui pourrait signifier une offre accrue sur le marché.
3. 3. Des données mitigées sur le marché du travail américain ont ravivé les craintes de récession.

Autres circonstances

Le marché boursier a également chuté : le S&P 500 a baissé de 2,06 % et le Nasdaq de 3,06 %. L’indice VIX a augmenté de 46 % en deux jours pour atteindre 22,85, reflétant l’incertitude et la panique.

La paire BTC/USDT évolue latéralement depuis le 14 mars 2024, dans une fourchette de 28 %. Les vendeurs ont dépassé les 60 000 $. Le 5 août, l’effondrement s’est aggravé. La cassure des 56 765 $ a entraîné une baisse à 49 000 $.

Le secteur des cryptomonnaies a connu une énorme vague de liquidations de positions longues, pour une valeur d’environ 889 millions de dollars. Le Bitcoin a chuté de 14 %. Le marché boursier est lui aussi en difficulté. L’indice japonais Nikkei a reculé de 8 %, et les actions des plus grandes banques japonaises ont perdu 13 à 15 % de leur valeur. Aux États-Unis, l’indice Nasdaq est en baisse de 3 %, et la vente massive se poursuit. La Corée du Sud a suspendu tous les ordres de vente d’actions en raison de la vente massive mondiale. Goldman Sachs a relevé la probabilité d’une récession aux États-Unis à 25 %.

Environnement réglementaire

Les États-Unis d’Amérique ont l’une des approches les plus complexes et les plus multicouches en matière de réglementation des cryptomonnaies. Parallèlement, les politiques intérieures du gouvernement américain dans de nombreux domaines de la vie peuvent influencer la formation d’approches juridiques en dehors des États-Unis eux-mêmes en raison de son influence culturelle et politique.

Aux États-Unis, les cryptomonnaies sont traitées comme une marchandise et réglementées par des organismes tels que la SEC (Securities and Exchange Commission) et la CFTC (Commodity Futures Trading Commission). Les entreprises de cryptomonnaies doivent se conformer à des réglementations strictes en matière de lutte contre le blanchiment d’argent et d’identification des clients (AML/KYC). Cela ne cadre pas toujours avec les limites fixées par les régulateurs. Par exemple, les plateformes d’échange de cryptomonnaies doivent s’enregistrer en tant qu’institutions financières et se conformer aux exigences légales, ce qui rend le marché plus transparent et plus sûr.

La situation actuelle pourrait changer considérablement si Trump arrive au pouvoir. Il a ouvertement soutenu la communauté Web 3 et accepte les dons en cryptomonnaies.

Événements politiques récents et leur impact sur le marché des cryptomonnaies

Les récents événements politiques ont souligné l’influence potentielle de l’élection sur le marché crypto. Par exemple, le Bitcoin a connu une hausse notable de sa valeur lorsque Biden a quitté la présidence, augmentant la probabilité d’une victoire de Trump. 

L’évolution de la position de Trump sur la cryptomonnaie, notamment son soutien à une réserve américaine de Bitcoin, a trouvé un écho auprès des investisseurs, suscitant de l’optimisme quant à l’avenir des actifs numériques sous sa direction. À l’inverse, l’approche plus prudente du Parti démocrate a suscité des inquiétudes parmi les passionnés de crypto, en particulier avec la sénatrice Elizabeth Warren qui plaide pour des réglementations plus strictes.

Figures politiques clés

Certains politiciens influencent la manière dont les gens perçoivent la cryptomonnaie lors de l’élection de 2024 :

• Donald Trump : l’ancien président est désormais plus favorable aux cryptomonnaies, en particulier au Bitcoin. Son idée d’une réserve américaine de Bitcoin a suscité de nombreuses discussions, et sa campagne a demandé de l’argent à la communauté crypto.
• Kamala Harris : la nouvelle adversaire de Trump est sous pression pour adopter une position plus favorable aux crypto-actifs. Certains démocrates évoquent un changement d’approche du parti envers les actifs numériques. Harris soutient la réglementation des marchés financiers et des cryptomonnaies. Elle veut créer des règles claires pour l’industrie crypto, ce qui pourrait la rendre plus stable et plus légitime.
• Ron DeSantis : le gouverneur de la Floride est opposé aux monnaies numériques de banque centrale (CBDC) et veut un système financier décentralisé. Sa position pro-crypto a séduit des électeurs attachés à la liberté financière.
• Vivek Ramaswamy : le candidat républicain a adopté une position très favorable aux crypto-actifs. Il affirme que le Bitcoin ne devrait pas être classé comme un titre financier. Sa campagne accepte les dons en Bitcoin. Cela montre son engagement envers l’univers des actifs numériques.

Votes de la communauté crypto

La prochaine élection présidentielle américaine fait actuellement l’objet de discussions actives dans le monde entier. Le nouveau chef de l’État définira la politique à l’égard des marchés, y compris le marché des cryptomonnaies, ce que les investisseurs doivent prendre en compte. Alors que l’intérêt pour les cryptomonnaies augmente globalement, y compris parmi les Américains, les politiciens commencent à changer de position sur les actifs numériques et ne peuvent plus ignorer le sujet. 

L’importance de l’attitude des politiciens envers le marché des cryptomonnaies a été mise en évidence par un sondage réalisé en mai 2023 par Michael Saylor, président de Microstrategy - le plus grand détenteur de bitcoin (plus de 214k en juin 2024). Il a demandé si la position de Donald Trump sur le Bitcoin était un facteur décisif pour les électeurs, et plus de 80 % des répondants ont répondu par l’affirmative.

Donald Trump semble comprendre le concept de cryptomonnaie et l’utilise même dans sa campagne : son quartier général accepte les dons en Bitcoin et Ether, et le candidat lui-même a même été surnommé le « roi de la cryptomonnaie » pour sa fortune de 10 millions de dollars en actifs numériques à la fin du mois de mai. Cependant, ce n’a pas toujours été son point de vue sur les cryptomonnaies. 

En tant que président, il a ordonné au Trésor américain de « tuer » le Bitcoin, le qualifiant d’arnaque. Cependant, quelques années avant l’élection, son attitude a changé : fin 2022, Trump a lancé sa première collection de NFT tokens, et en 2023, il a investi 500 millions de dollars dans la crypto. Aujourd’hui, lors de rencontres avec des électeurs, Trump les exhorte explicitement à voter pour lui « si vous aimez la cryptomonnaie sous quelque forme que ce soit ». Matthew Siegel, responsable de l’analyse des actifs numériques chez investment firm VanEck, a déclaré en mars dernier que la prochaine élection présidentielle américaine pourrait avoir un impact significatif sur l’industrie crypto, le changement de direction favorisant le secteur, car l’administration de Joe Biden a rendu plus difficile pour les banques et les courtiers de travailler avec les cryptomonnaies. 

Cependant, même si son équipe a commencé à prendre les actifs numériques plus au sérieux avant le début de l’élection, fin mai, le Senate américain a approuvé plusieurs projets de loi liés aux cryptomonnaies, et la SEC a soudainement lancé une procédure d’urgence pour approuver des fonds négociés en bourse pour Ethereum, ce que l’organisation n’avait pas autorisé depuis plus de six mois.

La position sur les cryptomonnaies pourrait jouer un rôle important dans l’élection de 2024. Les observateurs notent que des politiques favorables aux crypto-actifs pourraient influencer les électeurs, en particulier ceux qui évoluent dans les secteurs des technologies émergentes et de la finance.

Historiquement, certains démocrates ont été critiques à l’égard des cryptomonnaies, ce qui pourrait affecter l’attrait du parti auprès des passionnés de crypto. À noter que des figures comme les sénateurs Cynthia Lummis et Kirsten Gillibrand sont devenues des exceptions au sein du parti en dialoguant activement avec la communauté crypto.

Avis d’experts et perspectives d’avenir

Des niveaux importants ont été franchis et il est impossible de dire où la baisse s’arrêtera. Après 50 000 $, le niveau de support le plus proche se situe à 45 000 $, mais ce sera là tous les signes de cryptozyme, causée par une liquidation massive des positions longues et une fuite des actifs risqués.

La dynamique future des cryptomonnaies dépendra de l’évolution de la situation sur les marchés financiers traditionnels et des actions des régulateurs. Il faut quelques jours pour arrêter l’hémorragie et réaliser à quel point la situation est mauvaise. Il n’y a pas de rebonds, et cela avant l’ouverture du marché américain après vendredi, alors que les ETF spot étaient vendus.

Conclusion

À l’approche de l’élection présidentielle américaine de 2024, le marché des cryptomonnaies se trouve à un tournant. L’élection pourrait inaugurer une nouvelle ère pour les actifs numériques, en favorisant soit la croissance, soit en limitant l’innovation. Avec des candidats qui parlent de cryptomonnaie pour obtenir des voix, le sujet est devenu crucial. La communauté crypto observe l’élection, car les résultats pourraient modifier les règles et le marché. En ces « temps intéressants », le lien entre la politique américaine et la cryptomonnaie sera une grande histoire dans les mois précédant le 5 novembre 2024.