Bitcoin ve Diğer Kripto Varlıklara Yatırım Yapan Büyük Halka Açık Şirketler

2022 yılının Eylül ayı sonunda Bitcoin yeniden yükselmeye başladı. Genel olarak, yılın başından bu yana kripto para piyasası %272 büyüdü. Şimdi ise 2,84 trilyon dolarlık rekor bir piyasa değerine sahip. Bu piyasadaki böylesine önemli başarılara rağmen, birçok yatırımcı doğrudan girmeye çekiniyor: Bitcoin fazla oynak.

Birkaç yıl önce şirketler kripto para satın almayı düşünmüyordu — özellikle büyük yatırımcılar ve kurumlar. Kimileri istikrarsız kur nedeniyle yatırım yapmaktan korkuyordu. Kimileri ise kripto piyasasının hazır olduğundan emin değildi.

Ancak son dönemde önemli değişiklikler oldu. Bitcoin piyasa değerini artırdı ve birçok devlet ile işletme düzeyinde kabul gördü. Şimdi ona dijital altın deniyor. Bu arada, değerli metallere karşı piyasayı geri almaya başlıyor: şirketler, BTC'nin altına kıyasla enflasyona karşı daha fazla koruma sağladığını anlamaya başlıyor.

Şu anda Bitcoin’i kimler alıyor? Bireysel yatırımcıların yanı sıra büyük şirketler de buraya geldi — bazıları borsada işlem görüyor veya hedge fonları yönetiyor.

Ancak yine de kripto paraların patlayıcı büyümesinden kazanç elde etmek istiyorsanız — bunun için fırsatlar var. Kripto para piyasasıyla doğrudan veya dolaylı olarak bağlantılı şirketlerin bir listesini hazırladık ve kripto paraların bu şirketlerin gelirlerini nasıl artırdığını ve rakiplerini nasıl geride bıraktığını anlatacağız.

Bu yılın başından bu yana, dünyanın en büyük kırk şirketi şimdiden blockchain şirketlerine 6 milyar dolar yatırım yaptı. Aynı zamanda en aktif yatırımcı, Google'ın ana şirketi — Alphabet oldu; dört finansman turuna birden katılarak bu tür projelere 1,5 milyar dolar yatırım yaptı. Büyük yatırımcılar arasında kripto projelerine yönelik bu kadar yüksek ilginin nedeni nedir?

Blockdata araştırmasına göre Alphabet yılın başından bu yana aynı anda birkaç şirkete yatırım yaptı: Fireblocks, Flow Dapper Labs, Voltage ve Digital Currency Group. Yatırım devleri arasında ikinci sırada BlackRock yer aldı — blockchain şirketlerine 1,2 milyar dolar yatırım yaptı. Üçüncü sırada ise 1,1 milyar dolarlık yatırımla Amerikan yatırım bankası Morgan Stanley vardı. Samsung da kripto projelerine aktif şekilde yatırım yaptı: 13 şirkete neredeyse anında 1 milyar dolar.

NFT Projeleri

Blockdata araştırma sonuçlarının gösterdiği üzere, değiştirilemez tokenlar (NFT) ile çalışmaya odaklanan projeler yatırımcılar arasında en çok talep görenler oldu. Büyük yatırımcı çeken projelerin toplamı içinde, sağlanan tüm fonların neredeyse üçte birini oluşturdular.

Neredeyse tüm büyük teknoloji şirketleri teker teker kendi metaverse şirketlerini geliştirmeye, bunlara yatırım yapmaya veya onlar için yazılım ya da donanım üretmeye başladıklarını açıkladı. Yatırımcılar, şu anda nereye yatırım yapılması gerektiğini ve hangi alanların beklemede kalacağını analiz ediyor. En son büyük birleşme ve satın almalar da bu konudan kaçamadı: 2022’nin başlangıcı, Microsoft’un en büyük ve en eski bilgisayar oyunu geliştiricilerinden biri olan Activision Blizzard’ı satın almasıyla damga vurdu.

Metaverse’ün tam anlamıyla bir yatırım ve iş fikri olarak tarihindeki kilit an, Mark Zuckerberg’in şirketi Facebook’un adını Ekim 2021’de Meta Platforms olarak değiştirmesiyle yaşandı. O zaman genel kamuoyu ilk kez "metaverse" terimiyle tanıştı. Şimdi Meta’nın sanal gerçeklikteki çevrimiçi oyunu Horizon Worlds, ABD ve Kanada’daki kullanıcılara sunuluyor.

NFT’ye yatırım için en popüler projeler arasında, oyun uygulamalarının geliştirilmesiyle uğraşan girişimler ile kripto para saklama ve finans piyasası altyapısı için hizmetler yer aldı. Büyük yatırımcıların kripto projelerine bu kadar ilgi göstermesinin nedeni nedir?

MicroStrategy: Toplam Eleştiriden Güvene Giden Yol

MicroStrategy, Bitcoin’e yatırım yapma riskini alan ilk halka açık şirket oldu. Sermayesinin 5,8 milyar dolarından fazlasını dijital altına aktardı. Şirketin toplamda 124.391 BTC’si bulunuyor — bu da dünyanın bitcoin rezervlerinin yaklaşık %0,7’sine denk geliyor.

İlginçtir ki şirketin CEO’su Michael Saylor bir zamanlar dijital para birimlerine karşı büyük bir muhalifti.

Saylor, kripto paraların herhangi bir büyük şirketin sermayesini çeşitlendirmesi için önemli olduğuna inanıyor. Şimdi Bitcoin Madencilik Konseyi’nin bir üyesi; bu grup, ilk kripto paranın çıkarılmasında çevre dostu yaklaşımı geliştirmekle ilgileniyor. Kur düzeltmesine rağmen MicroStrategy aktif şekilde bitcoin satın almaya devam ediyor. Saylor, şirketinin stratejisinin uzun vadeli yatırım olduğunu, bu yüzden kısa vadeli dalgalanmaların onlar için önemli olmadığını açıklıyor.

Tesla: Bitcoin’i Kınıyor, Ama Hâlâ Satın Alıyor

Tesla’nın bitcoin satın alma kararı şok etkisi yarattı ve kripto paraya büyük ilgi çekti. Ayrıca bu fikirler Elon Musk’ın çelişkili tweet’leriyle de desteklendi.

Şu anda Tesla hesaplarında toplam değeri 2,04 milyar dolar olan 42.902 BTC bulunuyor. Bu, halka açık bir şirketin Bitcoin’e yaptığı en kârlı ikinci yatırım.

Geçen yıl Tesla kripto varlıklarının %10’unu sattı. Musk’a göre bunun nedeni basit — Bitcoin’in nakde alternatif olarak likiditesini test etmek istemesiydi.

Bir dönem Tesla, BTC ile ödeme kabul ediyordu. Ancak daha sonra, sözde madenciliğin çevre üzerindeki etkisi nedeniyle bu fikirden vazgeçtiler.

Yine de Musk Bitcoin rezervlerinden vazgeçmeyecek. Milyarder, bir röportajında kripto paraları finansal geleceğimiz olarak nitelendirdi. BTC’nin uzun vadeli yatırımlar için ideal olduğuna inanıyor. Ancak aynı zamanda günlük ödemeler için dogecoin’i daha uygun buluyor. Musk kısa süre önce Tesla mağazasında ödeme yapmak için bu meme parasını ekledi.

Galaxy Digital: Milyon Dolarlık Güven

Kanadalı Galaxy Digital Holdings, kripto ve blockchain şirketlerine yatırım yapıyor. Kısa süre önce dijital varlıkların saklanması için blockchain çözümleri geliştiren BitGo markasını satın aldı. Galaxy hisseleri Eylül 2020’den bu yana %798,92 arttı; bunda kripto para kurundaki yükselişin payı az değil.

Galaxy Digital Holdings, kurumsal yatırım piyasasındaki en büyük oyunculardan biridir. Şirketin başında karizmatik CEO Michael Novogratz bulunuyor. Dijital varlıkları savunmayı hiç bırakmıyor — röportajlarda ve çok sayıdaki Twitter tartışmasında onları öne çıkarıyor. İş insanı, Bitcoin yatırımlarının evrensel olduğuna inanıyor — hem bireyler hem de işletmeler için uygun olduğunu düşünüyor.

Bu arada, kısa süre önce Novograts en ateşli Bitcoin karşıtı Pitter Schiff’e bir iddia teklif etti. İş insanı, yıl sonuna kadar BTC’nin 35.000 dolardan daha pahalı olacağına 1 milyon dolar yatırıyor.

Şimdi de şirketin kendisinden biraz bahsedelim. Galaxy Digital hesaplarında 16.400 BTC tutuyor. Bunların toplam değeri şu anda 779 milyon dolardan biraz fazla.

İlk alımlardan bu yana BTC fiyatı belirgin şekilde arttı; bunun sayesinde Galaxy Digital halka açık şirketler arasında büyüme liderlerinden biri haline geldi.

Şimdi marka müşterilerine birkaç kripto fonu sunuyor ve Bitcoin şirketin tek ilgilendiği alan değil. Ethereum Fonu ve DeFi Endeks Fonu’na sahipler. Ayrıca geçen yıl, bitcoin üzerinde ilk spot ETF’yi açmak için SEC’e başvurdular. Ancak düzenleyici kurum bu belgeleri henüz onaylamadı.

Voyager Digital: Kanada Başarı Hikayesi ve Endişeler

Voyager Digital, 1993’ten beri faaliyet gösteren bir aracı kurumdur. Kripto para brokerlarıyla iş birliği yapan Voyager Digital Holdings adlı bir yan kuruluşu vardır. Şirket 60’tan fazla dijital varlık sunuyor ve dünya genelinde şubeler açtı.

Şirketin değeri 585 milyon dolar olan 12.260 BTC’si bulunuyor. Kripto aracılık işi sayesinde Mayıs 2021’de çeyreklik gelirlerini bir önceki döneme kıyasla 16 kat artırdılar.

Doğrusu, son dönemde Voyager Digital tavrını değiştirdi. Vergi dairesine sundukları son raporda BTC kurunun istikrarsızlığı konusunda endişelerini dile getirdiler. Şirket, "Bitcoin fiyatındaki önemli bir düşüş Voyager Digital’in sonuçlarına zarar verecek" diye bekliyor. Ancak hâlâ BTC varlıkları açısından dördüncü sıradalar ve kripto varlıklarını satmayı planlamıyorlar.

Block: İş ve Hayat Felsefesinin Bir Parçası Olarak Bitcoin

Tesla gibi Block (eski adıyla Square) da kripto alanındaki ilk kurumsal yatırımcılardan biridir. Ekim 2020’de kripto para birimine 50 milyon dolar yatırım yaptılar. Bir ay sonra ise — bir 170 milyon dolar daha. O zamandan beri CEO Jack Dorsey’nin BTC’nin sadık bir hayranı olduğu netleşti; hatta kendi Bitcoin’i bile var.

Şimdi Block düzenli olarak BTC satın alıyor ve onları iş modelinin bir parçası haline getiriyor. Hazinelerinde değeri 381 milyon dolar olan 8.207 coin bulunuyor. Aynı zamanda alımlara 220 milyon dolar harcadılar. Böylece yatırımın geri dönüş oranının güçlenmesi sayesinde ROI oranı 1,7 oldu. Geçen yıl Jack Dorsey, tüm zamanını ödeme şirketine adamak için Twitter CEO’luğundan istifa etti. Bu yüzden Cash App uygulamasından daha da fazla fırsat bekleyeceğiz. Bu arada, Cash App’te yakın zamanda yeni bir seçenek ortaya çıktı — kullanıcı, sevdiği birine hisse senedi veya bitcoin hediye edebiliyor ve alıcının bir kripto cüzdanı olması gerekmiyor. Minimum hediye tutarı ise sadece 1 dolar. Block’un geleceğe dair birçok planı var. Donanım cüzdanı, DeFi platformları ve hatta madencilik tesisleri çıkarmaya hazırlanıyorlar. Şirketin sadece gelirini düşünmesi yetmez. Kripto eğitimi alanındaki projelere fon sağlayan Bitcoin Endowment Foundation’ı kurdular. Block madencilik sektörünü destekliyor, şirketlere danışmanlık veriyor ve teknik dokümantasyon konusunda yardımcı oluyor.

Fintech Şirketleri

Bariz olandan başlayalım. Kripto para, blockchain işlemleri için yaratıldı. Böyle işlemleri gerçekleştiren fintech şirketlerinin hisselerini portföyünüze ekleyerek, kripto para almadan da ondan güzel kazanç sağlayabilirsiniz.

Bu şirketlerin saflarını devler de hızla dolduruyor. Örneğin dijital ödemelerin öncüsü PayPal, Ekim 2020’de dijital varlıklarla ödeme uygulamasını devreye aldığını duyurdu. Aynı şey klasik ödeme sistemleri Visa ve Mastercard için de söylenebilir.

Silvergate Capital, kripto para işlemlerinden kâr eden daha az bariz bir şirkettir. Bu, kripto borsaları ile kurumsal yatırımcılar arasında dijital bir aracı bankadır. Eylül 2020’den bu yana Silvergate hisse fiyatları %1.256 arttı.

Alışveriş ve kredi işlemlerine, ayrıca kripto para ticaretine olanak tanıyan ödeme sistemi Mogo’ya dikkat edin. Şirketle ilgili son haberlerden biri de satıcıların teşvik programı kapsamında bitcoin vermeye başlamasıydı. Aynı zamanda Mogo’nun kotasyonu Eylül 2020’den bu yana %244 arttı.

Özet

Birçok büyük halka açık şirket, kripto paralara yatırım yapacak kadar onlara güveniyor. Kripto paralar birçok yatırım seçeneği sunuyor. Kripto satın al borsa hisseleri alıp borsadan gelir elde edebilir ya da PayPal veya Square hisseleri satın alabilirsiniz. Bu durumda gelir, kripto paraların bir ödeme aracı olarak kullanılmasından oluşur.

Güvenilirlik onlar için önemli olan yatırımcılar madenci veya ekipman üreticilerinin hisselerini alabilir. Risk almayı sevenler ise çeşitli kripto varlıklara ve teknolojilere yatırım yapan şirketlerin hisseleriyle ilgilenebilir.