6 อันดับ DeFi Exchanges ที่ดีที่สุดในปี 2023

บทนำ

หนึ่งในช่วงเวลาที่น่าจับตามองที่สุดของอุตสาหกรรมคริปโตในปี 2020 เกิดขึ้นในเดือนสิงหาคม เมื่อ กระดานเทรดแบบกระจายศูนย์ (DEXs) สร้างความประหลาดใจให้ทั่วโลกด้วยปริมาณการเทรดที่เติบโตขึ้น 247% เมื่อเทียบกับเดือนก่อนหน้า ขณะที่กระดานเทรดแบบรวมศูนย์ (CEXs) ทำได้ “เพียง” เติบโต 85% เท่านั้น การพัฒนาอย่างรวดเร็วในวงการ DeFi เช่น การขุด สภาพคล่อง, yield farming และโทเค็นเพื่อการกำกับดูแล (tokens) คือปัจจัยหลักที่อยู่เบื้องหลังการเติบโตอย่างมหาศาลของการเทรดบน DEXs มาดูกันว่าอะไรทำให้มันน่าสนใจขนาดนี้ และ DEXs แบบไหนที่คุณควรจับตา:

ลักษณะของ DEXs

• ไม่รับฝากสินทรัพย์: CEXs ยอดนิยมอย่าง Binance หรือ Coinbase มักถูกวิจารณ์อยู่บ่อยครั้งว่าเป็นผู้ดูแล private keys ของผู้ใช้ และด้วยเหตุนี้จึงเป็นผู้ควบคุมสินทรัพย์ด้วย บางคนอาจมองว่านี่ทำให้พวกเขาสามารถจัดการเงินทุนได้ตามที่ต้องการ คล้ายกับธนาคารที่ถือเงิน fiat ของลูกค้าและเคลื่อนย้ายไปมาอยู่ตลอดเวลา แต่บน DEXs สิ่งนี้ไม่สามารถเกิดขึ้นได้อีกต่อไป เพราะกรรมสิทธิ์ในสินทรัพย์จะถูกรับประกันแบบเพิกถอนไม่ได้แก่ผู้ใช้ทุกคนอัตโนมัติ: DEXs ส่วนใหญ่ใช้กลไก Automated Market Maker (AMM) เพื่ออำนวยความสะดวกในการเทรด ซึ่งช่วยให้ทำธุรกรรมได้รวดเร็ว ปราศจากตัวกลาง และรักษาสภาพคล่องให้อยู่ในระดับที่ดี
• ค่าธรรมเนียมการเทรดต่ำ และอินเทอร์เฟซใช้งานง่าย: การสวอปสินทรัพย์ดิจิทัลโดยไม่ต้องยุ่งยากกับความซับซ้อนของกระบวนการ ไม่เคยมีราคาถูกเท่านี้มาก่อนเมื่อเทียบกับ DEXs 
• ความเป็นส่วนตัวในระดับสูงกว่า: เพียงเชื่อมต่อกับ wallet ก็เริ่มเทรดได้เลย ไม่จำเป็นต้องเสียเวลาสมัครและกรอกหมายเลขประกันสังคมรวมถึงข้อมูลส่วนตัวอื่น ๆ เพื่อขอสิทธิ์เข้าถึง

DEXs ทำงานอย่างไร? 

ผู้ขายและผู้ซื้อถูกเชื่อมต่อผ่าน liquidity pool ระดับโลก ซึ่งแทนที่จะถูกบริหารและจัดการจากศูนย์กลาง จะทำงานผ่านชุดของ smart contracts ที่ทำงานอัตโนมัติ โดยมีขั้นตอนอัตโนมัติเพื่อให้แต่ละธุรกรรมได้ราคาที่ดีที่สุด โดยทั่วไป ผู้ใช้จะต้องเชื่อมต่อ external wallet ของตนเอง ซึ่งสามารถฝากเงิน fiat เข้าไปและแปลงเป็นคริปโตได้อย่างง่ายดาย เพื่อให้สามารถใช้งาน DEX ด้วยสกุลเงินดิจิทัลที่ต้องการหนึ่งในข้อเสียหลักที่ DEXs ส่วนใหญ่มักมีคือไม่มีตัวเลือกให้สวอป fiat เป็นคริปโตเคอร์เรนซีบนแพลตฟอร์มของตนเอง แม้จะมี DEXs บางแห่งที่รองรับความเป็นไปได้นี้ แต่ส่วนใหญ่จะกำหนดให้คุณต้องเทรดด้วยคริปโตเคอร์เรนซีที่คุณต้องถือครองไว้ก่อนแล้ว

คุณสมบัติสำคัญของ DEXs ที่ควรพิจารณา

• Slippage: โดยทั่วไปมักเกิดจากความผันผวนสูงในตลาด เมื่อราคาผันผวนรุนแรงทำให้การเทรดเกิดขึ้นในราคาที่ต่ำกว่าราคาที่ตั้งใจไว้ตั้งแต่แรก การป้องกันที่ดีสามารถทำได้โดยพยายามหลีกเลี่ยงการเทรดคู่เหรียญที่มี market cap ต่ำ แม้ว่า DEXs ส่วนใหญ่จะแสดง slippage ที่คาดการณ์ไว้บนเว็บไซต์ของตนก็ตาม 
• ปริมาณการเทรด: ไม่ใช่เรื่องลับเลยว่ากระดานเทรดที่มีปริมาณการเทรดสัมพัทธ์สูงกว่าจะเข้าถึงผู้คนได้กว้างกว่า และด้วยเหตุนี้จึงกลายเป็นแพลตฟอร์มที่ได้รับความไว้วางใจมากกว่า 
• ประวัติการตรวจสอบ: DEX ที่มีความน่าเชื่อถือทุกแห่งต้องผ่านการตรวจสอบอย่างเข้มงวดก่อนจะเปิดให้ใช้งานสาธารณะ การตรวจสอบประวัติการ audit ไม่เคยเป็นความคิดที่แย่เมื่อคุณเลือกเทรดบนแพลตฟอร์มใหม่
• โหมดเบต้า: คุณอาจพบโครงการกระดานเทรดบางแห่งที่ยังพัฒนาไม่ถึงศักยภาพสูงสุด แม้บางโครงการอาจกลายเป็นของใหญ่ถัดไปได้อย่างสมบูรณ์ แต่ก็ถือเป็นตัวเลือกที่มีความเสี่ยงมากกว่าสำหรับผู้เริ่มต้นที่กำลังมองหาประสบการณ์แรก
• โซเชียลมีเดีย: การสำรวจแพลตฟอร์มโซเชียลของโครงการจะช่วยให้คุณเห็นว่า community ของพวกเขามีส่วนร่วมกับโครงการและกันและกันมากแค่ไหน ซึ่งเป็นตัวชี้วัดที่ดีในการตัดสินใจเลือก DEX ที่จะใช้

กระดานเทรดแบบกระจายศูนย์ที่ดีที่สุด: ตัวเลือกเด่น

Uniswap

น่าจะเป็น DEX ที่ได้รับความนิยมมากที่สุดในอุตสาหกรรมนับตั้งแต่เดือนสิงหาคม 2020 Uniswap ถูกสร้างขึ้นมาเพื่อตอบโจทย์ 2 ประการที่พิสูจน์แล้วว่าประสบความสำเร็จอย่างมาก ประการแรกคือเป็นกระดานเทรดภายในระบบนิเวศ Ethereum และประการที่สองคือใช้โปรโตคอลการให้สภาพคล่องของตัวเอง หรือที่รู้จักกันในชื่อ automated market maker ปัจจุบันรองรับการสวอปทุกคู่ที่มีสินทรัพย์บน Ethereum และมีค่าก๊าซต่ำ

Curve

Curve คือที่ที่คุณควรไปหากกำลังมองหาหนึ่งในกระดานเทรด stablecoin ที่มีประสิทธิภาพที่สุด พร้อมอัตรา slippage ที่ต่ำอย่างเหลือเชื่อ ด้วยอินเทอร์เฟซที่เรียบง่ายและ smart contracts ที่ปลอดภัยที่สุดบางส่วนในภูมิทัศน์ DeFi ทั้งหมด Curve จึงเป็นสถานที่ที่ยอดเยี่ยมในการเทรด stablecoins ยอดนิยมอย่าง DAI, USDC, USDT, TUSD, BUSD, PAX และ sUSD

Kyber

นี่ คือโปรโตคอลสภาพคล่องบนเชนที่ทำหน้าที่ทั้งเป็นแพลตฟอร์มสวอปสมาร์ตคอนแทร็กต์บน Ethereum และเป็นตัวรวบรวมสภาพคล่องที่ใช้พูลซึ่งมีอัตราแลกเปลี่ยนดีที่สุดเสมอ ไม่ว่าคำสั่งซื้อจะถูกส่งมาจากที่ใด อินเทอร์เฟซสำหรับเข้าถึงสภาพคล่องของมันสามารถผสานรวมได้ตั้งแต่ smart contracts และ Dapps ไปจนถึง wallets และผู้ให้บริการ พวกเขาใช้โทเค็นประจำเครือข่ายของตนเองคือ Kyber Network Crystals ($KNC) สำหรับรางวัลจากค่าธรรมเนียมการเทรดและการกำกับดูแล 

Bisq

Bisq เป็นโครงการ DeFi ที่เรียบง่ายและใช้งานง่าย ซึ่งสามารถเทรด fiat เป็นคริปโตเคอร์เรนซีได้มากกว่า 120 สกุล ความเป็นกระจายศูนย์ของมันอยู่ในระดับที่ไม่มีแม้แต่กลไกอัตโนมัติสำหรับค้นหาคู่ที่เหมาะสมที่สุดระหว่างผู้ซื้อและผู้ขาย แทนที่จะเป็นเช่นนั้น ผู้ใช้ต้องค้นหาคำสั่งซื้อในคู่เทรดที่ต้องการด้วยตนเอง ซึ่ง Bisq มองว่านี่คือรูปแบบการเทรดแบบ peer-to-peer ที่แท้จริงที่สุด โดยทำงานในฐานะ client ไม่ใช่บริษัท จึงรับประกันได้ว่าความปลอดภัย การไม่ถูกเซ็นเซอร์ และความโปร่งใสจะไม่ถูกพรากไปโดยสิ่งใดหรือใครก็ตาม 

1inch

1inch เป็นหนึ่งใน DEX aggregator ชั้นนำของตลาด ซึ่งทำงานโดยเชื่อมต่อผู้ใช้เข้ากับราคาที่ดีที่สุดและถูกที่สุดจาก DEXs ต่าง ๆ ค่าธรรมเนียมการเทรดแตกต่างกันไปในแต่ละกระดานเทรด และ 1inch ได้หาวิธีเชื่อมต่อผู้ใช้กับดีลที่ดีที่สุดที่สามารถหาได้โดยอัตโนมัติ ในวันคริสต์มาสปี 2020 พวกเขาได้เปิดตัวโทเค็นเพื่อการกำกับดูแลของตนเองคือ 1INCH ซึ่งผู้ใช้สามารถซื้อและถือไว้เพื่อโหวตเกี่ยวกับวิธีการบริหารแพลตฟอร์มได้ 

0x

0x คือที่ที่การสร้างโทเค็นเกิดขึ้น จริง ๆ ตามตัวอักษร โครงการปฏิวัติวงการนี้เชื่อมั่นในความเป็นไปได้ที่จะสร้างโทเค็นให้กับแทบทุกสิ่งที่มีมูลค่า ไม่ว่าจะเป็นคริปโตเคอร์เรนซี พันธบัตร อสังหาริมทรัพย์ หรือสิทธิ์ใช้งานซอฟต์แวร์ พวกเขาเชื่ออย่างมั่นคงว่าสิ่งที่อินเทอร์เน็ตทำกับข้อมูลนั้น บล็อกเชนสาธารณะก็สามารถทำกับบริการทางการเงินได้ โทเค็นของพวกเขาคือ ZRX ใช้สำหรับชำระ ค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรม และตั้งแต่ปี 2019 ก็ทำหน้าที่เป็นกลไกการกำกับดูแลด้วยเช่นกัน 

บทสรุป

ความนิยมและการใช้งานของ DEXs กำลังเติบโตอย่างรวดเร็ว และได้รับการสนับสนุนอย่างมากจากความก้าวหน้าสำคัญที่เกิดขึ้นในเทคโนโลยีของพวกมัน มีหลายเหตุผลที่จะคาดหวังว่าการมีบทบาทของพวกมันจะเพิ่มขึ้น และแย่งส่วนแบ่งตลาดจาก CEXs ได้ต่อไป ขณะที่ DeFi ยังคงพัฒนาอย่างรวดเร็ว แม้ยังมีพื้นที่ให้ปรับปรุงและข้อเสียที่ต้องจัดการ แต่ด้วยชุมชนผู้ใช้ที่เพิ่มขึ้นและสนับสนุนการกระจายศูนย์ เราคาดว่า DEXs จะเป็นผู้เล่นสำคัญในอนาคต บางแพลตฟอร์มยังสามารถใช้งานได้ที่นี่ผ่าน SwapSpace, ตัวรวบรวมกระดานแลกเปลี่ยนคริปโตเคอร์เรนซี