2023'teki En İyi 6 DeFi Borsası

Giriş

2020’de kripto endüstrisi için en dikkat çekici anlardan biri Ağustos ayında yaşandı; o dönemde merkeziyetsiz borsalar (DEX’ler), bir önceki aya kıyasla %247’lik işlem hacmi artışıyla dünyayı şaşırttı; buna karşılık merkezi borsalar (CEX’ler) “yalnızca” mütevazı sayılabilecek %85’lik bir büyüme gösterebildi. Likidite madenciliği, yield farming ve yönetişim tokenları gibi DeFi alanındaki hızlı gelişmeler, büyük ölçüde DEX’lerdeki işlem artışından sorumlu oldu. Şimdi onları bu kadar cazip kılan şeyin ne olduğunu ve hangilerini takip etmeniz gerektiğini öğrenelim:

DEX’lerin özellikleri

• Emanetsiz: Binance veya Coinbase gibi popüler CEX’ler, kullanıcıların özel anahtarlarının ve dolayısıyla varlıklarının nihai saklayıcısı olabilmeleri nedeniyle sık sık eleştirildi. Bazıları bunun, tıpkı bankaların müşterilerinin fiatlarını tutup sürekli hareket ettirmesi gibi, fonları istedikleri gibi manipüle etmelerine izin verdiğini savunabilir. DEX’lerde ise bu artık mümkün değildir; çünkü varlıkların geri alınamaz mülkiyeti her kullanıcı için güvence altındadır. Otomatik: Çoğu DEX, işlemleri kolaylaştırmak için Automated Market Maker (AMM) algoritmasını kullanır; bu da aracı olmadan hızlı işlemlere olanak tanır ve likiditeyi sağlıklı seviyelerde tutar.
• Düşük işlem ücretleri ve sezgisel arayüz: dijital varlıkları alıp satmak, sürecin karmaşıklığına girmeden DEX’lerde hiç olmadığı kadar ucuz hale geldi. 
• Daha yüksek anonimlik derecesi: işlem yapmaya başlamak için yalnızca bir cüzdan bağlantısı yeterlidir; erişim elde etmek için zamanınızı kayıt olup sosyal güvenlik numaranızı ve diğer kişisel bilgilerinizi doldurarak harcamanıza gerek yoktur.

DEX’ler nasıl çalışır? 

Alıcılar ve satıcılar, merkezi olarak yönetilip organize edilmek yerine, her işlemi en iyi fiyata ulaştırmak için otomatik süreçler içeren bir dizi kendi kendine çalışan akıllı sözleşme üzerinde çalışan küresel bir likidite havuzu aracılığıyla birbirine bağlanır. Genellikle her kullanıcının dış cüzdanını bağlaması gerekir; burada fiat olarak fon yatırabilir ve bunları kolayca kriptoya dönüştürerek DEX’te dilediği kripto para ile işlem yapabilir. Çoğu DEX’in sunduğu başlıca dezavantajlardan biri, platformlarında fiatı kripto paralarla takas etme seçeneğinin bulunmamasıdır. Bu imkânı tanıyan birkaç DEX olsa da, çoğu platformda önceden sahip olmanız gereken bir kripto para ile işlem yapmanız gerekir.

Değerlendirilmesi gereken temel DEX özellikleri

• Slipaj: Bu genellikle piyasalardaki yüksek oynaklığın bir sonucudur; büyük fiyat dalgalanmaları, işlemin başlangıçta hedeflenenden daha düşük bir fiyattan gerçekleşmesine neden olur. Buna karşı iyi bir koruma, çoğu DEX sitelerinde beklenen slipajı gösterse de, piyasa değeri düşük coin çiftlerinde işlem yapmaktan kaçınmaya çalışarak sağlanabilir. 
• İşlem hacmi: daha yüksek göreli hacme sahip borsaların daha geniş bir kitleye ulaşacağı ve dolayısıyla daha güvenilir bir yer haline geleceği sır değildir. 
• Denetim kaydı: itibarlı her DEX, kamuya açık hale gelmesine izin verilmeden önce sıkı bir incelemeden geçmek zorundadır. Yeni bir platformda işlem yapmayı seçerken denetim geçmişini kontrol etmek asla kötü bir fikir değildir.
• Beta modu: henüz tam potansiyeline ulaşmamış birkaç borsa projesiyle karşılaşabilirsiniz. Bazıları bir sonraki büyük şey olmaya çok yakın olsa da, ilk deneyimini arayan yeni kullanıcılar için daha riskli bir seçimdir.
• Sosyal medya: projelerin sosyal platformlarını incelemek, topluluklarının onlarla ve kendi aralarında ne kadar etkileşim içinde olduğunu gösterir; bu da hangi DEX’i seçeceğinize karar vermek için iyi bir ölçüttür.

En iyi merkeziyetsiz borsa: öne çıkan seçimler

Uniswap

Muhtemelen Ağustos 2020’den bu yana sektörün en popüler DEX’i olan Uniswap, son derece başarılı olduğu kanıtlanan 2 amaca hizmet etmek için doğdu. Birincisi Ethereum ekosistemi içinde bir borsa olmak, ikincisi ise otomatik market maker olarak da bilinen kendi likidite sağlama protokolünü kullanmaktı. Şu anda Ethereum varlıklarıyla herhangi bir takas çiftini destekler ve düşük gas ücretlerine sahiptir.

Curve

İnanılmaz derecede düşük slipaj oranıyla en verimli stablecoin işlem borsalarından birini arıyorsanız, Curve tam size göre. Basit bir arayüz ve tüm DeFi alanındaki en güvenli akıllı sözleşmelerden bazılarıyla Curve, stablecoin’lerden DAI, USDC, USDT, TUSD, BUSD, PAX ve sUSD gibi en popüler olanların herhangi biriyle işlem yapmak için mükemmel bir yerdir.

Kyber

Bu zincir üstü likidite protokolü hem Ethereum tabanlı bir akıllı sözleşme takas platformu hem de emirler nereden verilmiş olursa olsun her zaman mümkün olan en iyi döviz kuruna sahip havuzu kullanan bir likidite toplayıcı olarak çalışır. Likiditeye erişen arayüzü; akıllı sözleşmeler ve Dapp’lerden cüzdanlara ve satıcılara kadar entegre edilebilir. İşlem ücretlerinden ödül ve yönetişim için yerel tokenları Kyber Network Crystals ($KNC)’yi kullanırlar. 

Bisq

Bisq, 120’den fazla kripto parayla fiat takasının mümkün olduğu basit ve sezgisel bir DeFi projesidir. Merkeziyetsizlik derecesi o kadar yüksektir ki, alıcılar ve satıcılar arasında en iyi eşleşmeleri bulmak için otomatik bir mekanizma bile yoktur. Bunun yerine kullanıcılar, seçtikleri işlem çiftinde emirleri manuel olarak aramak zorundadır; Bisq bunu, eşler arası işlemin en saf biçimi olarak savunur. Bir şirket olarak değil, bir istemci olarak çalıştıkları için güvenlik, sansürlenemezlik ve şeffaflığın hiçbir zaman hiçbir şey veya hiç kimse tarafından elinizden alınmayacağını garanti ederler. 

1inch

1inch, kullanıcıları farklı DEX’lerin en iyi ve en ucuz fiyatlarına bağlayarak çalışan piyasadaki önde gelen DEX toplayıcılarından biridir. İşlem ücretleri borsalar arasında değişir ve 1inch, herhangi bir kullanıcıyı otomatik olarak bulabileceği en iyi anlaşmaya yönlendirmenin bir yolunu bulmuştur. 2020 Noel Günü’nde, kullanıcıların platformun nasıl yönetildiği konusunda oy kullanmak için satın alıp elde tutabilecekleri kendi yönetişim tokenları 1INCH’i piyasaya sürdüler. 

0x

0x, tokenizasyonun gerçekleştiği yerdir. Kelimenin tam anlamıyla. Bu devrim niteliğindeki proje, ister kripto paralar, ister tahviller, gayrimenkul ya da yazılım lisansları olsun, hemen hemen her türlü değer için token oluşturma olanağına inanıyor. İnternetin bilgiye yaptığını kamuya açık blok zincirlerinin finansal hizmetlere yapabileceğine yürekten inanıyorlar. Kendi tokenları ZRX’tir; işlem ücretlerini ödemek için kullanılır ve 2019’dan bu yana yönetişim mekanizması olarak da işlev görmektedir. 

Sonuç

DEX’lerin popülaritesi ve kullanışlılığı hızla artıyor ve bu durum, teknolojilerinde kaydedilen önemli ilerlemeyle güçlü biçimde destekleniyor. DeFi yüksek hızda gelişmeye devam ettikçe, varlıklarının artmasını ve CEX’lere karşı pazar payı kazanmaya devam etmelerini beklemek için pek çok neden var. Hâlâ geliştirilmesi gereken ve ele alınması gereken dezavantajlar var, ancak merkeziyetsizliği destekleyen büyüyen bir kullanıcı topluluğuyla birlikte, DEX’lerin gelecekte büyük bir oyuncu olmasını bekliyoruz. Bazıları burada bile SwapSpace, bir kripto para borsası toplayıcısı. aracılığıyla kullanılabilir.