2023 में शीर्ष 6 DeFi एक्सचेंजेस

परिचय

2020 में क्रिप्टो उद्योग के लिए सबसे उल्लेखनीय क्षणों में से एक अगस्त में आया, जब विकेंद्रीकृत एक्सचेंजों (DEXs) ने पिछले महीने की तुलना में ट्रेडिंग वॉल्यूम में 247% की वृद्धि के साथ दुनिया को चौंका दिया, जबकि केंद्रीकृत एक्सचेंजों (CEXs) ने “सिर्फ़” 85% की मामूली वृद्धि बनाए रखी। DeFi क्षेत्र में लिक्विडिटी माइनिंग, यील्ड फार्मिंग, और गवर्नेंस टोकन्स जैसी तेज़ प्रगति ने DEXs पर ट्रेडिंग में भारी वृद्धि के लिए मुख्य रूप से जिम्मेदारी निभाई है। आइए जानें कि इन्हें इतना आकर्षक क्या बनाता है और किन पर आपको नज़र रखनी चाहिए:

DEXs की विशेषताएँ

• नॉन-कस्टोडियल: Binance या Coinbase जैसे लोकप्रिय CEXs को अक्सर किसी भी उपयोगकर्ता की प्राइवेट कीज़, और इसलिए उनकी संपत्तियों, के अंतिम संरक्षक होने की क्षमता के लिए आलोचना का सामना करना पड़ा है। कुछ लोगों का तर्क है कि इससे वे धनराशि को अपनी इच्छा के अनुसार नियंत्रित कर सकते हैं, ठीक वैसे ही जैसे बैंक अपने ग्राहकों के फ़िएट को रखते हैं और उसे लगातार इधर-उधर करते रहते हैं। DEXs में, यह अब संभव नहीं है क्योंकि किसी भी उपयोगकर्ता के लिए परिसंपत्तियों का अपरिवर्तनीय स्वामित्व सुनिश्चित किया जाता है।ऑटोमेटेड: अधिकांश DEXs ट्रेडिंग को आसान बनाने के लिए Automated Market Maker (AMM) एल्गोरिद्म का उपयोग करते हैं, जो बिना मध्यस्थों के तेज़ लेनदेन की अनुमति देता है और लिक्विडिटी को स्वस्थ स्तरों पर बनाए रखता है।
• कम ट्रेडिंग शुल्क और सहज इंटरफ़ेस: डिजिटल परिसंपत्तियों की अदला-बदली, प्रक्रिया की जटिलताओं को समझे बिना, DEXs के साथ पहले कभी इतनी सस्ती नहीं थी. 
• गोपनीयता का अधिक स्तर: ट्रेडिंग शुरू करने के लिए केवल एक वॉलेट से लिंक करना पर्याप्त है; पहुँच पाने के लिए अपना समय साइन अप करने और अपना सोशल सिक्योरिटी नंबर तथा अन्य व्यक्तिगत डेटा भरने में लगाने की ज़रूरत नहीं है।

DEXs कैसे काम करते हैं? 

विक्रेता और खरीदार एक वैश्विक लिक्विडिटी पूल के माध्यम से जुड़े होते हैं, जो केंद्रीय रूप से प्रबंधित और संगठित होने के बजाय, स्वयं-निष्पादित स्मार्ट कॉन्ट्रैक्ट्स की एक श्रृंखला पर काम करता है, जिसमें प्रत्येक लेनदेन को सर्वोत्तम मूल्य तक पहुँचाने के लिए स्वचालित प्रक्रियाएँ शामिल होती हैं। आम तौर पर, किसी भी उपयोगकर्ता को अपना बाहरी वॉलेट कनेक्ट करना होता है, जहाँ वे अपनी फ़िएट राशि आसानी से जमा कर सकते हैं और उसे क्रिप्टो में बदल सकते हैं, ताकि वे अपनी पसंद की क्रिप्टोकरेंसी के साथ DEX पर काम कर सकें।अधिकांश DEXs की प्रमुख कमियों में से एक यह है कि उनके प्लेटफ़ॉर्म पर फ़िएट को क्रिप्टोकरेंसी में बदलने का विकल्प उपलब्ध नहीं होता। हालाँकि कुछ DEXs यह सुविधा देते हैं, लेकिन अधिकांश मामलों में आपको ऐसी क्रिप्टोकरेंसी के साथ ट्रेड करना होगा, जो आपके पास पहले से होनी चाहिए।

विचार करने योग्य प्रमुख DEXs विशेषताएँ

• स्लिपेज: यह आमतौर पर बाज़ार में उच्च अस्थिरता का परिणाम होता है, जब बड़ी मूल्य-उतार-चढ़ाव के कारण ट्रेड पहले से लक्ष्य किए गए मूल्य से कम कीमत पर निष्पादित हो जाता है। इससे अच्छी सुरक्षा के लिए कम मार्केट कैप वाले कॉइन पेयर्स में ट्रेडिंग से बचने की कोशिश की जा सकती है, हालांकि अधिकांश DEXs अपनी साइटों पर अपेक्षित स्लिपेज दिखाते हैं. 
• ट्रेडिंग वॉल्यूम: यह कोई रहस्य नहीं है कि अधिक सापेक्ष वॉल्यूम वाले एक्सचेंज व्यापक दर्शकों तक पहुँचते हैं और इसलिए अधिक भरोसेमंद स्थान बन जाते हैं. 
• ऑडिट रिकॉर्ड: हर प्रतिष्ठित DEX को सार्वजनिक रूप से उपलब्ध होने की अनुमति मिलने से पहले सख्त जाँच से गुजरना होगा। नए प्लेटफ़ॉर्म पर ट्रेड करने का निर्णय लेते समय ऑडिट इतिहास देखना कभी बुरा विचार नहीं होता।
• बीटा मोड: आपको कुछ ऐसे एक्सचेंज प्रोजेक्ट मिल सकते हैं जो अभी तक अपनी पूरी क्षमता तक विकसित नहीं हुए हैं। हालाँकि इनमें से कुछ अगली बड़ी चीज़ बन सकते हैं, लेकिन शुरुआती अनुभव की तलाश करने वालों के लिए यह एक अधिक जोखिम भरा विकल्प है।
• सोशल मीडिया: प्रोजेक्ट्स के सोशल प्लेटफ़ॉर्म्स का आकलन करने से पता चलेगा कि उनकी कम्युनिटी उनके साथ और आपस में कितनी जुड़ी हुई है, जो आपके DEX चयन के लिए एक अच्छा मापदंड है।

सर्वश्रेष्ठ विकेंद्रीकृत एक्सचेंज: शीर्ष विकल्प

Uniswap

संभवतः अगस्त 2020 से उद्योग का सबसे लोकप्रिय DEX, Uniswap दो उद्देश्यों की पूर्ति के लिए बनाया गया था, जो बेहद सफल साबित हुए हैं। पहला था Ethereum इकोसिस्टम के भीतर एक एक्सचेंज होना, और दूसरा था अपना स्वयं का लिक्विडिटी-प्रदान प्रोटोकॉल उपयोग करना, जिसे Automated Market Maker के रूप में भी जाना जाता है। यह वर्तमान में Ethereum परिसंपत्तियों के साथ किसी भी जोड़ी में स्वैपिंग का समर्थन करता है और इसमें कम गैस शुल्क हैं।

Curve

Curve आपके लिए उपयुक्त स्थान है यदि आप सबसे कुशल stablecoin ट्रेडिंग एक्सचेंजों में से एक को बेहद कम स्लिपेज दर के साथ ढूँढ रहे हैं। सरल इंटरफ़ेस और पूरे DeFi परिदृश्य में कुछ सबसे सुरक्षित स्मार्ट कॉन्ट्रैक्ट्स के साथ, Curve किसी भी सबसे लोकप्रिय स्टेबलकॉइन्स जैसे DAI, USDC, USDT, TUSD, BUSD, PAX, और sUSD का ट्रेड करने के लिए एक उत्कृष्ट स्थान है।

Kyber

यह ऑन-चेन लिक्विडिटी प्रोटोकॉल एक Ethereum-आधारित स्मार्ट कॉन्ट्रैक्ट स्वैपिंग प्लेटफ़ॉर्म और एक लिक्विडिटी एग्रीगेटर दोनों के रूप में काम करता है, जो ऑर्डर जहाँ से भी दिए गए हों, हमेशा सर्वोत्तम एक्सचेंज दर वाले पूल का उपयोग करता है। इसका लिक्विडिटी-एक्सेस इंटरफ़ेस स्मार्ट कॉन्ट्रैक्ट्स और Dapps से लेकर वॉलेट्स और विक्रेताओं तक से एकीकृत किया जा सकता है। वे अपने नेटिव टोकन, Kyber Network Crystals ($KNC), का उपयोग ट्रेडिंग शुल्क और गवर्नेंस में रिवार्ड्स के लिए करते हैं. 

Bisq

Bisq एक सरल और सहज DeFi प्रोजेक्ट है, जहाँ 120 से अधिक क्रिप्टोकरेंसी के लिए फ़िएट ट्रेडिंग संभव है। इसकी विकेंद्रीकरण की डिग्री इतनी अधिक है कि खरीदारों और विक्रेताओं के बीच सर्वोत्तम मैच खोजने के लिए कोई स्वचालित तंत्र तक नहीं है। इसके बजाय, उपयोगकर्ताओं को अपनी पसंदीदा ट्रेडिंग जोड़ी के ऑर्डर मैन्युअल रूप से खोजने होते हैं, जिसे Bisq पीयर-टू-पीयर ट्रेडिंग का सबसे सच्चा रूप मानता है। एक कंपनी के रूप में नहीं, बल्कि एक क्लाइंट के रूप में काम करते हुए, वे गारंटी देते हैं कि सुरक्षा, सेंसरशिप-प्रतिरोध और पारदर्शिता किसी भी चीज़ या किसी के द्वारा कभी छीनी नहीं जा सकेगी. 

1inch

1inch बाज़ार के अग्रणी DEX एग्रीगेटर्स में से एक है, जो उपयोगकर्ताओं को विभिन्न DEXs की सर्वोत्तम और सबसे सस्ती कीमतों से जोड़कर काम करता है। अलग-अलग एक्सचेंजों पर ट्रेडिंग शुल्क भिन्न होते हैं, और 1inch ने किसी भी उपयोगकर्ता को स्वचालित रूप से सबसे अच्छा सौदा दिलाने का तरीका खोज लिया है। क्रिसमस डे 2020 पर, उन्होंने अपना 1INCH गवर्नेंस टोकन लॉन्च किया, जिसे उपयोगकर्ता खरीदकर होल्ड कर सकते हैं ताकि प्लेटफ़ॉर्म के संचालन के तरीके पर वोट कर सकें. 

0x

0x वही जगह है जहाँ टोकनाइज़ेशन होता है। सचमुच। यह क्रांतिकारी प्रोजेक्ट लगभग किसी भी प्रकार के मूल्य के लिए टोकन बनाने की संभावना में विश्वास करता है, चाहे वह क्रिप्टोकरेंसी हो, बॉन्ड्स, रियल एस्टेट, या सॉफ़्टवेयर लाइसेंस। उनका दृढ़ विश्वास है कि इंटरनेट ने जानकारी के साथ जो किया है, सार्वजनिक ब्लॉकचेन वित्तीय सेवाओं के साथ वही कर सकते हैं। उनका अपना टोकन ZRX है, जिसका उपयोग लेनदेन शुल्क का भुगतान करने के लिए किया जाता है और 2019 से यह एक गवर्नेंस तंत्र के रूप में भी कार्य कर रहा है. 

निष्कर्ष

DEXs की लोकप्रियता और उपयोगिता तेज़ी से बढ़ रही है और यह उनकी तकनीक में हुई महत्वपूर्ण प्रगति से पूरी तरह समर्थित है। उम्मीद करने के कई कारण हैं कि DeFi के तेज़ विकास के साथ उनकी उपस्थिति और बढ़ेगी तथा वे CEXs से अधिक बाज़ार हिस्सेदारी हासिल करते रहेंगे। अभी भी सुधार की गुंजाइश है और कुछ कमियों को दूर करना बाकी है, लेकिन विकेंद्रीकरण के समर्थन में बढ़ती उपयोगकर्ता-समुदाय के साथ, हमें उम्मीद है कि DEXs भविष्य में एक प्रमुख खिलाड़ी होंगे. इनमें से कुछ का उपयोग यहाँ तक कि SwapSpace, एक क्रिप्टोकरेंसी एक्सचेंज एग्रीगेटर. के माध्यम से भी किया जा सकता है